2025年进入倒计时了，上周周五的反弹，很勉强才能跟中央经济工作会议挂上联系，毕竟早上开盘半小时还是单边下跌的状态，当时主要还是商业航天在撑场。10点过后，cpo和pcb概念股发力，指数才开始回升，下午电力及其设备股齐发力，沪指最终以红盘报收。

虽然近期A股走势牛皮偏软，但是对消息还是敏感的，而年底最不缺的就是消息。因为中央经济工作会议之后，是个部委的会议，各行各业都会有利好政策。

2025年12月12日，工业和信息化部会同商务部、海关总署联合印发《关于优化锂亚硫酰氯电池进出口监管措施的通知》，决定自2026年1月1日起，第三类监控化学品亚硫酰氯灌装含量不超过1千克的单个锂亚硫酰氯电池或电池组无需办理《监控化学品进出口核准单》和《两用物项和技术进出口许可证》，其他锂亚硫酰氯电池或电池组仍按有关规定办理进出口审批手续。

简单理解，就是亚硫酰氯灌装含量不超过1千克的单个锂亚硫酰氯电池或电池组的出口手续简化了，具备海外渠道的电池企业直接受益，比如亿纬锂能（核心供应商）、鹏辉能源（海外占比高）、国轩高科（规模化产能）、德赛电池（海外客户集中）等，提供原材料的上游间接受益。

说起海外业务，最近有2只牛股，一是博纳影业（001330），在其他院线股都不怎么样的背景下，博纳影业一骑绝尘，据称是因为《阿凡达3》，由于博纳通过其合作方TSG Entertainment Finance LLC ，享有《阿凡达3》等好莱坞大片的全球票房分账权。

另一个是中源家居(603709)，房子不好卖的时期，家居行业也被拖累，中源家居三季报还是亏损的，但是，中源家居本周连续3个涨停板，加上上周的2个板，就是7天5板。但是大家忘了，中源家居可是“外贸沙发王”哦！2021—2024年期间，中源家居外销收入占主营业务收入的比例分别为98%、97.63%、96.32%及97.10%，而在2025年上半年，这一数据进一步上升至99.26%。

只不过，“2024年和今年上半年，公司主要受海运费、关税政策频繁调整等影响，跨境电商业务成本上升，毛利下降，影响利润。”

公司积极推进越南生产基地建设和海外仓租赁，是不是中源家居拉升的理由？

看周五涨幅榜，可控核聚变、超导概念、核电核能、工业气体、大飞机、特高压、热电、超临界发电...大部分跟电有关。导火索是“英伟达计划于2025年12月20日左右，在其美国加州圣克拉拉总部举办一场闭门峰会，重点讨论数据中心电力短缺问题”。来自电力与电气工程相关初创企业的高管预计将参加此次会议，其中包括英伟达已投资的公司，这些企业的产品覆盖软件与实体供电设备技术。

AI尽头是算力，算力尽头是电力。这个理念深入人心。

不过，年底对重组股有点不友好，重组不成功的案例增多，即使公布重组方案复牌的的也高开低走，比如佳华科技（688051）收购数盾信息 ，12月8日复牌就高开低走，连跌5天。太龙药业(600222)的控股股东变更为江药控股，实际控制人为江西省国资委，12月9日复牌也是高开低走。我的猜想，大概是因为在12月31日跑完重组流程的机会甚微，大家回避年报风险导致的。