- 01 -

「机会早知道」

1. 水利工程丨我国推动大规模节水设备更新

国家发展改革委等五部门近日发布关于加快发展节水产业的指导意见。意见提出，支持企业加大研发、设计和生产，构建从基础原材料到终端消费品的节水产品装备供给体系，推动节水产品装备制造数字化、智能化、绿色化发展；推广先进节水装备和产品，推动大规模节水设备更新和消费品以旧换新，加快淘汰落后的用水产品和设备。

点评：国泰君安表示，2022年全国用水总量5998亿立方米，其中农业、工业、生活及人工生态环境补水占比分别为63%、16%、15%、5%。假设农业、工业、生活及人工生态环境补水均价分别为每立方米0.35元、4.5元、3.5元、4.5元，用水量节省10%，以2022年数据为例，则对应1039亿元节水市场空间。伴随全社会节约用水持续推进，千亿节水市场空间逐步开启。

根据经传软件信息显示，相关个股主要有深水规院（301038）、龙元建设（600491）。

2. 数据要素丨数据基础设施建设再获政策推进

7月22日下午，国新办举行“推动高质量发展”系列主题新闻发布会。国家数据局在会上表示，将加快推动数据基础设施布局，深入实施“东数西算”工程，推动构建全国一体化算力网。国家数据局正在组织编制《数据基础设施建设指引》，推动构建协同联动、规模流通、高效利用、规范可信的数据基础设施服务体系。

点评：民生证券认为，当前国内处于AI快速发展阶段，算力建设成为国内新的重要内需。考虑到中美算力投资周期错位，国内算力建设或是最确定主线。

根据经传软件信息显示，相关个股主要有工大科雅（301197）、中孚信息（300659）。

- 02 -

「外围市场」

美股方面，纳指涨1.58%，标普500指数涨1.08%，道指涨0.32%。热门中概股普涨，纳斯达克中国金龙指数涨2.77%。小鹏汽车涨超6%，蔚来涨超5%，腾讯音乐、理想汽车涨超4%，微博涨超3%，网易、京东、百度、哔哩哔哩涨超2%。大型科技股多数上涨，特斯拉涨超5%，英伟达涨超4%，谷歌、Meta涨逾2%，微软涨超1%，苹果、亚马逊小幅下跌。

港股方面，恒生科技指数收涨2.1%，恒指、国指分别上涨1.25%及1.44%。盘面上，大型科技股普遍拉升，中资券商股、教育股、医药外包概念股走强，稀土概念股、黄金股、餐饮股表现低迷。

- 03 -

「新股一览」

今日1只新股申购。

博实结是国内物联网智能化硬件产品领先生产商，公司主要产品包括智能车载终端产品（乘用车定位终端、商用车监控终端）、智慧出行组件、智能支付硬件、无线通信模组及其他智能硬件等。公司是哈啰和青桔两个品牌智慧出行组件的主要供应商。经公司初步预计，2024年上半年营业收入同比变动幅度为6.01%-12.96%，归母净利润同比变动幅度为9.56%-16.48%。

今日无新股上市。

- 04 -

「经传策略」

软件信号： 大盘小幅调整，主力净买额小幅流入，成交量低迷，指数仍有震荡；平均股价反弹0.36%，个股涨多跌少，市场维持不错的结构性机会。

盘面回顾： 昨日两市指数小幅调整，板块个股走势有所分化，数据安全、华为概念、无人驾驶走势较强，有色黄金、高股息板块走势较弱，市场成交量仍然低迷，总成交金额六千多亿。

经传多赢投研资深投顾陈灼基（A1120620030004）认为，昨日两市指数震荡调整，主要是由于有色煤炭、石油、高股息等权重板块出现较大调整，拖累了指数，上证50、沪深300指数止步于九连阳，尽管指数调整，但科技方向维持活跃，信息安全、无人驾驶、芯片半导体等科技板块表现强势，市场个股涨多跌少，六千多亿成交量的情况下，市场维持了较好的结构性机会。由于昨日国家队减缓了买入的步伐，导致指数出现调整，但上证50、沪深300的“九阳神功”确实提振了市场的资金情绪，让投资者信心有所恢复，无人驾驶方面出现了大众交通、雷尔伟这样的短时间翻倍个股，半导体的上海贝岭走出三连板的大主升浪，市场需要多点这样的股票去刺激资金的风险偏好，国家队维稳指数，机构游资散户合力打造牛 股，这才是市场该有的样子，现在牛 股还太少，只有诞生越来越多的牛股，才能真正点燃投资者对于股市的“激情”。由于权重板块低迷， 预计大盘指数短线还会反复震荡，适当控制仓位，把握活跃方向的结构性机会。

核心策略： 持续关注无人驾驶、芯片半导体、消费电子、信息安全、储能等活跃方向的机会。

- 05 -

「要闻精选」

▷▷5年期LPR下调，多家银行房贷利率同步调整

7月22日，贷款市场报价利率（LPR）迎来再次下调。1年期LPR为3.35%，5年期以上LPR为3.85%，均较上月下调10个基点。当日各地多家银行的房贷利率已同步下调。业内人士表示，房贷利率的下调，叠加房地产多重政策，有望合力强化稳楼市效果。

▷▷ A股公司首例市值退市或已提前锁定

7月22日，*ST深天股价再度跌停，报1.90元，总市值仅为2.64亿元。即便后续两个交易日公司收盘价连续涨停，其股票市值仍将低于3亿元，这样公司股票收盘市值将连续20个交易日低于3亿元，从而触发市值退市规定。若*ST深天因此退市，将成为史上首个A股公司市值退市案例。

▷▷ 英伟达正在为中国市场开发一款新旗舰人工智能芯片

消息人士称，英伟达正在为中国市场开发一款符合美国现行出口管制的新旗舰人工智能芯片，暂定名为“B20”。今年3月，英伟达发布“Blackwell”芯片系列，并将于今年晚些时候量产，该系列中的B200芯片在某些任务上的速度比前代产品快30倍。

▷▷ 马斯克：特斯拉明年将小规模生产人形机器人，有望后年量产

马斯克22日在社交媒体上表示，明年特斯拉将小规模生产人形机器人供公司内部使用，2026年有望为其他公司大批量生产机器人。

▷▷ 全国政协在京召开2024年上半年宏观经济形势分析座谈会

全国政协委员和专家发言，围绕深化要素市场化配置改革、促进科技创新与产业创新深度融合、推动人工智能发展、发挥国资央企创新优势、推动民营经济高质量发展、扩大内需、稳定税收和物价、促进金融和贸易高质量发展等问题协商建言。

▷▷ 以军展开大规模军事行动！联合国车队遭袭

以色列国防军声明表示，从22日早间开始，以军空军与炮兵部队联合攻击了汗尤尼斯的武装人员使用的30多个基础设施，目前已造成该地70多名巴勒斯坦人死亡，另有约200人受伤。另外，21日，近东救济工程处的一个车队在前往加沙地带加沙城执行任务时遭受以色列军方的猛烈射击。

▷▷ 7月共105款国产网络游戏获批

国家新闻出版署：7月国产网络游戏审批信息公布，共105款游戏获批。其中包括《暗区突围：无限》《鬼谷八荒》手游。这是国产网络游戏单次审批数量第6 次突破百款。

▷▷ 维生素D3价格再度上涨

据百川盈孚，7月22日国内维生素D3价格再度上涨5.41%，较上月上涨178.57%。维生素A、维生素E等产品价格亦在近期走强。

▷▷ TrendForce预计DRAM及NAND Flash产业营收将有大幅增长

据TrendForce集邦咨询最新报告，由于需求增长和HBM等高附加价值产品崛起，预计DRAM及NAND Flash产业2024年营收将分别增长75%和77%，2025年继续增长51%和29%。