公司发布2024年业绩预告，预计全年归母净利润达28.6-31.6亿元，同比增长33%-47%；扣非归母净利润25.9-28.9亿元，同比增长28%-43%。第四季度国内新能源车销量增长显著，公司汽车电子业务实现906%的大幅增长，闭式空气悬架产品交付超过24万套，自研电子膨胀阀产品在多地工厂量产。拟收购奇瑞内饰供应商芜湖长鹏，有望提升公司在车企供应链中的地位，扩大市场份额。 公司积极拓展海外市场和产品品类，推进全球化产能布局。墨西哥一期项目已投产，后续工厂稳步推进，有助于提升公司定点能力和收入规模。同时，公司获得宝马球铰锻铝控制臂项目订单，夯实欧洲市场基础。汽车电子类产品订单快速增长，闭式空气悬架和智慧电动门系统量产后带动收入提升，打开新的增长空间。 公司重视机器人业务布局，结合电机自研和精密加工技术优势，抢占行业先机。特斯拉2024年重点推进人形机器人研发测试，2025年开始量产销售，2026年实现大规模生产，为公司未来拓展市场提供机遇。预计2024-2026年归母净利润分别为30亿、38亿和46亿元，维持“买入”评级。风险包括原材料价格波动、客户销量不达预期及收购进展不顺。