计算机行业重仓股配置比例及规模环比下降。24Q1计算机重仓比例环比下降1.38%，同比下降5.04%，有较大上升空间。重仓比例排名从第5名下滑至第10名，仍处于中上游位次，但环比增长率排名靠后。重仓规模持续回落，24Q1计算机行业重仓股规模为981.39亿元，相较23Q4下降28.31%，相较23Q1下降132.99%。 行业持续减仓，但Top10重仓股集中度上升。24Q1前十名规模总和为610.80亿元，相较23Q4下降23.08%。Top10集中度达到62.24%，环比增长4.23%。机构持仓Top20标的轮换，新质生产力相关标的加仓明显。24Q1计算机行业基金持仓前五名的公司是金山办公、海康威视、科大讯飞、德赛西威、纳思达；加仓公司中前五名分别是纳思达、浪潮信息、网宿科技、中科星图、广电运通。 建议关注AI、华为和政策三大主线。AI方面关注海光信息、中科曙光、科大讯飞等；华为产业链关注软通动力、润和软件、长安汽车等；政策投资关注深城交、中信海直、海格通信等。风险提示包括政策实施、技术迭代、行业竞争和信息滞后等风险。