根据万业企业2024年半年报援引SEMI数据，2024年全球半导体设备市场规模预计达到1090亿美元。随着国内晶圆制造企业不断扩大产能和加大投资力度，加之国家对半导体产业国产化的强力支持，中国大陆半导体设备市场份额不断提升，预计今年出货金额将创新高，超过350亿美元，占全球市场约32%，继续保持领先地位。 我们看好国内平台型半导体设备公司的业绩持续释放，尤其是在关键细分领域突破“卡脖子”技术的国产设备厂商。建议重点关注北方华创和芯源微，这两家公司在技术研发和市场拓展方面展现出较强竞争力，有望受益于产业布局和国产替代趋势。 但需警惕半导体产业周期不及预期、行业竞争加剧以及新产品和新客户导入不理想等风险。同时，个股方面如北方华创、芯源微、中微公司等均面临产能扩张、新产品研发和客户业务推进等不确定因素，投资需谨慎关注相关风险。