公司发布2024年三季度业绩预告，预计单季度归母净利润为0.65-0.80亿元，同比增长30%-60%；扣非归母净利润为0.60-0.76亿元，同比增长61.1%-101.1%。前三季度归母净利润预计达2.08-2.23亿元，同比增长56.5%-67.8%，扣非归母净利润同比增长67.1%-80.9%。整体业绩符合市场预期，表现稳健。 收入方面，线下渠道保持强劲增长，预计三季度同比增约25%-30%，量贩渠道贡献明显，线上渠道则处于调整期。公司鹌鹑蛋品类表现亮眼，单月销量超过5000万元，实现翻倍增长，主要得益于产能释放。同时，小鱼业务亦保持稳健增长。利润率方面，三季度净利率预计提升至10.63%，扣非净利率达9.96%，主要受益于成本下降和规模效应。 展望未来，公司将重点推动线上团队优化及品类创新，计划第四季度推出溏心鹌鹑蛋，进一步提升市场占有率。预计2024-2026年营业收入和净利润将保持20%以上增长，当前估值合理，维持“买入”评级。需关注渠道拓展、品类推广及食品安全等风险因素。